安全分析（定义，示例）|前3种类型
什么是安全分析？
证券分析是指分析股票和其他工具之类的证券的价值，以评估业务总价值的方法，这对投资者做出决策很有用。有三种分析证券价值的方法-基本分析，技术分析和定量分析。
特征
- 对金融工具（如公司的股本，债务和认股权证）进行估值。
- 使用公开可用的信息。内幕信息的使用是不道德和非法的。
- 安全分析师在进行投资职业时必须以正直，胜任和勤奋的态度行事。
- 要使用各种分析工具，这包括基本，技术和定量方法。
- 安全分析师应将客户的利益置于他们的个人利益之上。
例子
＃1 –首次公开招股分析
对于Box的IPO估值，我使用了以下方法-
- 相对估值– SAAS可比薪酬
- 可比收购分析
- 使用基于股票的奖励进行评估
- Box私募股权基金的估值线索
- DropBox私募股权基金估值中的估值提示
- 箱式DCF评估
您可以从这里了解更多关于Box Valuation Analysis的信息。
＃2 –阿里巴巴IPO分析
在分析阿里巴巴的IPO时，我主要使用了贴现现金流量技术
您可以从本文–阿里巴巴评估分析中了解有关我如何进行阿里巴巴安全性分析的更多信息。
安全分析的类型
以下是安全性分析的前3种类型。
证券可大致分为权益工具（股票），债务工具（债券），衍生工具（期权）或某种混合债券（可转换债券）。考虑到证券的性质，可以使用以下三种方法广泛地进行证券分析：
＃1 –基本面分析
这种类型的证券分析是一种证券评估程序，其主要目标是计算股票的内在价值。它研究影响股票内在价值的基本因素，例如公司的盈利能力表和头寸表，管理绩效和未来前景，当前行业状况以及整体经济状况。
＃2 –技术分析
这种类型的证券分析是一种价格预测技术，它仅考虑历史价格，交易量和行业趋势来预测证券的未来性能。它通过应用各种指标（例如MACD，布林带等）研究股票图，假设每个基本输入都已计入价格。
＃3 –定量分析
这种类型的安全分析是基础分析和技术分析的一种支持方法，该方法通过计算基本财务比率（例如，每股收益（EPS），投资回报率（ROI）或复杂的估值，例如折现现金流（DCF）。
为什么要分析证券？
每个人的基本目标是通过将其收入投资到各种金融工具中来增加其净资产，即使用货币创造货币。安全分析可帮助人们实现最终目标，如下所述：
＃1 –退货
该投资的主要目标是以资本增值和收益形式获得回报。
＃2 –资本收益
资本利得或增值是销售价格与购买价格之间的差额。
＃3 –收益率
它是以利息或股息形式获得的回报。
收益=资本收益+收益率
＃4 –风险
这是损失本金投入的可能性。安全分析可以规避风险并确保资金安全，还可以创造超越市场的机会。
＃5 –资金安全
经过适当分析而投入的资金；避免失去利息和资本的机会。投资于债券等风险较小的债务工具。
＃6 –通货膨胀
通货膨胀扼杀了人们的购买力。随着时间的流逝，通货膨胀会导致您购买的每一美元商品所占的百分比降低。适当的投资可以使您对冲通货膨胀。优先选择普通股或大宗商品而不是债券。
＃7 –风险收益关系
投资的潜在收益越高，风险就越大。但是更高的风险并不能保证更高的回报。
＃8 –多元化
“就是不要把所有的鸡蛋都放在一个篮子里”，即不要将全部资本投资在单个资产或资产类别上，而是将资本分配到各种金融工具中，并创建称为投资组合的资产池。目的是减少特定资产的波动风险。
笔记： 分析证券并不能保证每次都能获利，因为要根据公开的信息进行研究。但是，与有效市场假说（EMH）相反，市场不能反映所有可用信息，因此安全分析师可以使用技术和基本方法来击败市场。
